Маржинальная торговля на Bitmex (+демо-торговля)


Я долго не мог решиться на Битмекс. Как-то руки не доходили, да и не было особого желания, насмотревшись всех этих историй про ликвидации.

Но всё-таки интерес взял своё. И знаете что? Не так страшен черт, как его малюют. Но прежде, чем перейти к сути:

Я настоятельно не рекомендую торговать на Битмексе, если у вас начальный уровень подготовки (как по знаниям, так и психологический),

иначе будет вот такой результат:

Этот пост для тех, кто более-мнее успешно торгует на других биржах и хочет попробовать новые возможности.

Итак, что по плюсам?

  • Маржинальная торговля с плечом
  • Возможность шортить, то есть торговать в плюс на падениях
  • Защита от сквизов
  • Хороший UX: драг-энд-дроп интерфейс
  • Большое разнообразие ордеров
  • Наличие демо-счёта
  • Встроенный график TradingView с расширенным функционалом

А минусы?

  • Тормоза при больших объемах торгов
  • Высокая рискованность
  • Мало монет (хотя торгую там, в основном, биткоином)

Начало работы

Итак, больше всего меня пугали все эти истории про ликвидации

Но в действительности всё не так страшно. Когда вы открываете маржинальную позицию, под сделку выделяется только определённая маржинальная сумма, а не весь депозит.

И только на эту сумму вы и рискуете. И, например, при плече 3, чтобы эта сумма сгорела, курс должен просесть на 25%.

Также на бирже есть защита от манипулятивных сквизов — об этом я напишу ниже

Ну и последнее — на Bitmex есть тест-нет, где можно торговать на тестовом счёте: https://testnet.bitmex.com

На нем задействованы "ненастоящие" биткоины тест-нета. Их можно вполне бесплатно получить на одном из сайтов

https://testnet.coinfaucet.eu/en/

https://testnet.manu.backend.hamburg/faucet

http://tpfaucet.appspot.com/

Этот список, а так же номер вашего тестового кошелька можно найти в разделе Аккаунт — Депозит

После выполнения всех операций по пополнению (они элементарные) — в разделе Wallet (Кошелёк) можно будет увидеть транзакции пополнения

Интерфейс

Переходим в раздел Trade (Торговля)

Как я уже упоминал выше, один из плюсов биржи — это кастомизация интерфейса, т.е. можно как угодно располагать и организовывать блоки.

Я не пользуюсь Deph Chart (Глубина стакана) — там всё равно обычно много ложных ордеров.

Я сделал побольше график и ленту, язык сменил на русский, а вот панель ордеров передвинул наверх, чтобы кнопка Закрыть ордер была всегда перед глазами.

Убрать дурацкую надпись на фоне графика XBTUSD можно в настройках

Левая колонка

В секции Place Order (Разместить ордер) можно увидеть 6 видов ордеров:

Limit / Лимитный — вы указываете цену, по которой хотите купить и именно по ней происходит покупка.
Из минусов — цена может уйти далеко от желаемого значения

Market / Рыночный — немедленная покупка по рыночной цене.

Stop Market / Рыночный стоп — при достижении определённой цены, срабатывает продажа по рынку. Если сумма ордера превышает ту, что на балансе, открывается шорт.

(в случае шортовой позиции всё наоборот, соответственно)

Stop Limit / Лимитный стоп — похож на рыночный, но в этом случае вы указываете конкретную цену, по которой хотите купить / продать (Лимитная цена).

А так же указываете ту цену, при которой система начнёт продавать актив (Стоп-цена).

То есть, сначала указываете ту цену, на которой система начнет продавать и указываете минимальную цену продажи.

Обратите внимание, что между стоп-ценой и лимитной ценой должна быть небольшая разница, чтобы при резком движении цены выша заявка не осталась не исполненной.

Trailing Stop / Скользящий стоп — срабатывает при отклонении цены от текущей на определённое количество пунктов.

То есть, если мы поставили значение 30, то если цена идёт вверх, он двигается и не отпускает её больше, чем на 30 пунктов, а если цена пошла вниз, то он закрывается.

Take Profit Limit / Лимитный с фиксацией прибыли — продаёт всё позицию по указанной цене

Take Profit Market — продаёт всю позицию по рыночной цене при достижении указанной цены

Остановимся отдельно на фунционале Лимитного ордера и рассмотрим все вот эти непонятные галочки, потому что мало где объясняется, что это

Итак, Пассивный ордер (Post-Only) — этот ордер не сработает сразу при достижении лимитной цены. Но при этом вы получите небольшую скидку (доли процента).
Но тут есть риск не исполнения вовсе.

Скрытый (Hidden) — ваш ордер не будет виден в стакане

Уменьшение (Reduce Only) — если вы открыли, например, одновременно ордера и на покупку, и на продажу по одной монете, то может возникнуть такая ситуация, что вы указали для продажи большее количество контрактов, чем у вас есть. (Ну то есть сначала цена дошла до цены покупки, и только потом до продажи и при этом у вас уже была позиция)

В этом случае не только распродадутся все активы, но и, за счёт излишка в заказе, отроется шорт позиция. Чтобы этого избежать, нужно ставить галочку на Уменьшение.

Сроки действия:

По умолчанию стоит Good-Till-Cancel (Годен до отмены) — то есть ордер исполнится на момент достижения указанной цены не зависимо от времени ожидания

Immediate-or-Cancel (Выполнить сразу или отменить) — та часть ордера, которая не была исполнена моментально, будет отменена

Fill-or-Kill (Исполнить сразу или аннулировать) — если ордер прямо сейчас не будет полностью выполнен, он отменяется.

Я бы советовал пользоваться маркет ордером, тк цены имеют свойство уходить от текущих и в этом случае вы недосчитываетесь куда больших средств, чем экономите при лимитном ордере.

Под ордерами расположен ползунок маржи

Кросс — означает, что плечо будет рассчитываться исходя из всего баланса.

Например, у вас эквивалент 1000$ на балансе и вы купили заявку на 5000 контрактов — плечо выставится x5.

Это крайне опасная вещь, лучше её никогда не использовать.

Плечо можно выбрать как предложенное, так и указать любое кастомное

В верхней части можно найти калькулятор, который позволяет например высчитывать прибыль про маржинальной торговле как в лонг, так и в шорт

Создаём ордер

Чтобы создать заказ, нужно указать сумму в долларах (1 USD = 1 контракт)

Нельзя вставать одновременно и в шорт и в лонг. Только шорт или только лонг.

Далее во всплывающем окне указываем плечо. Я бы не рекомендовал пользоваться плечом больше 3x, по крайней мере, на первых порах

Обратите внимание, что сразу же высчитывается цена ликивдации, то есть на столько должен просесть курс, чтобы при текущем плече сгорела вся маржа.

Так, при плече 3x это 25%.

Ваш заказ тут же появляется в панели Orders.

Если заказ лимитный, то он будет ожидать своего исполнения в панели Ордера — вкладка Активные ордера

На графике тоже появляется соответствующий уровень цены. Его кстати можно пододвигать (прямо тянуть на графике), чтобы ордер быстрее исполнился.
Нигде такой удобной штуки не видел.

Сразу после исполнения, он попадает во вкладку Позиции. Что примечательно, в панели сразу же можно указать и цену, по которой вы хотите закрыть ордер.

Нереализованный PNL (% ROE) — это прибыль/ убыток
Реализованный PNL — это комиссии, которые уже вы в любом случае заплатите

При открытии сделки под неё выделяется маржа — сумма свободных средств, которая страхует биржу от потерь средств.

Маржа примерно равна (сумма ордера / плечо).

Так, при марже 5х и сумме сделки 0,1 XBT маржа будет ~0.02 XBT, а при плече 2x ~0.05 XBT

Важный момент: на Bitmex есть такая штука, как цена маркировки. Именно ориентируясь на неё ликвидируются позиции.

Цена маркировки — это некий тайм-стамп цены, делаются они довольно часто и служат для защиты позиций от сквизов и вынужденных ликвидаций.

Обратите внимание на поле Цена Ликвидации — я уже упоминал его — это та цена, при достижении которой сделка автоматически закроется (с убытком), т.е. тот момент, когда маржа уже не сможет удерживать разницу в цене.

Менять маржу (и снижать сумму ликвидации) можно либо в левой панели, либо другой вариант — через добавление маржи (то есть увеличение средств, которыми вы рискуете)

Простейшие советы по торговле:

  • ВСЕГДА ищите наиболее выгодную точку дял входа и сразу же после открытия сделки выставляйте стоп.
  • Не играйте с большими плечами
  • Проверьте свои силы на текст-нете
  • Увеличивайте сумму торговли постепенно, по мере накопление опыта
  • Если опыта мало, торгуйте по тренду или вообще не торгуйте

Иначе останатесь на этой бирже без штанов.


Comments 1